Nordea on Suomen suurimpia pankkeja, ja sen rahastovalikoima kattaa sekä passiivisia indeksirahastoja että aktiivisesti hallinnoituja osake- ja korkorahastoja. Rahastoja hallinnoivat Nordea-konserniin kuuluvat Nordea Funds Oy ja Nordea Investment Funds S.A.
Tällä sivulla kuvataan neutraalisti, millaisia rahastoja Nordean kautta voi ostaa, miten kulut ja verotus toimivat ja mitä eri rahastotyypeistä on hyvä tietää. Teksti on yleistä tietoa, ei sijoitus- tai veroneuvo eikä suositus – nokiaosake.com ei ole sidoksissa Nordeaan. Ajantasaiset kulut ja ehdot kannattaa tarkistaa Nordean omilta sivuilta ja rahaston avaintietoasiakirjasta.
Nordean rahastovalikoima
Nordean valikoima on laaja ja sisältää useita rahastoperheitä. Passiiviset indeksirahastot seuraavat markkinaindeksiä matalilla kuluilla. Aktiivisesti hallinnoiduissa rahastoissa salkunhoitaja tekee sijoituspäätökset, mistä seuraa korkeammat kulut. Näiden välimuotona Nordealla on myös Enhanced-rahastoja, joissa passiivista ja aktiivista lähestymistapaa yhdistetään.
Käytännössä valikoima kattaa satoja rahastoja eri markkinoille ja omaisuusluokkiin. Yleistä taustaa rahastoista löydät rahastojen oppaasta.
Indeksirahastot
Nordean omia passiivisia indeksirahastoja ovat esimerkiksi Nordea Suomi Passiivinen, joka seuraa Suomen osakemarkkinoita (vertailuindeksi OMX Helsinki Benchmark Cap GTR), ja Nordea Maailma, joka seuraa passiivisesti MSCI World Net Total Return -indeksiä ja sijoittaa yli tuhanteen kehittyneiden markkinoiden yhtiöön (painottuen voimakkaasti Yhdysvaltoihin, noin kaksi kolmasosaa).
Indeksirahaston etu on matala kulutaso ja ennustettava, indeksiä seuraava strategia. Nordean omien indeksirahastojen juoksevat kulut ovat usein luokkaa 0,5 prosenttia, mikä on korkeampi kuin joillakin kilpailijoilla mutta selvästi matalampi kuin aktiivisilla rahastoilla. Osassa rahastoista on määräaikaisia tarjouksia – esimerkiksi Nordea Pohjoismaat Indeksi Select -rahaston hallinnointipalkkio on 0 prosenttia 31.12.2027 asti. Lisää aiheesta indeksirahastojen oppaassa.
Miksi kulut ratkaisevat pitkällä aikavälillä? Kulut vähennetään rahaston arvosta vuosittain, joten pienikin ero kertyy pitkällä aikavälillä merkittäväksi korkoa korolle -ilmiön vuoksi. Rahaston kokonaiskulut näkyvät TER-luvusta, joka löytyy avaintietoasiakirjasta. Tämä on matemaattinen tosiasia, ei kannanotto siihen, mikä rahasto sopii kenellekin.
Aktiiviset rahastot ja Tähti-rahastot
Aktiivisesti hallinnoiduissa rahastoissa salkunhoitaja valitsee sijoituskohteet ja voi painottaa tiettyjä toimialoja tai jättää pois yhtiöitä, joiden näkymiä pidetään heikkoina. Tavoitteena on ylittää vertailuindeksi, mistä seuraa korkeammat kulut (usein noin 1–1,8 %).
Nordean vastuullisuuteen painottuva aktiivinen linja tunnetaan Tähti-rahastoina (esimerkiksi Suomalaiset Tähdet ja Global Stars), joissa ESG-analyysi on osa sijoituspäätöksiä. On hyvä tiedostaa, että valtaosa aktiivisista rahastoista ei pitkällä aikavälillä voita vertailuindeksiään kulujen jälkeen, vaikka yksittäiset rahastot voivatkin onnistua. Aktiivisen rahaston valinta on aina sijoittajan oma päätös.
Korkorahastot
Korkorahastot sijoittavat valtioiden ja yritysten liikkeeseen laskemiin velkakirjoihin ja ovat yleensä osakerahastoja vakaampia. Ne voivat tasapainottaa salkun kokonaisriskiä.
Korkorahastoja on eri riskitasoilla: lyhyen koron rahastot reagoivat nopeasti korkomuutoksiin ja ovat matalariskisimpiä, valtionlainarahastot ovat suhteellisen turvallisia, ja yrityslaina- sekä high yield -rahastot tavoittelevat korkeampaa tuottoa suuremmalla luottoriskillä. On hyvä muistaa, että korkotason nousu voi laskea olemassa olevien joukkovelkakirjojen arvoa.
Kuukausisäästäminen
Nordeassa voi tehdä automaattisen kuukausisäästösopimuksen, jolloin valittuun rahastoon sijoitetaan säännöllisesti tietty summa. Säästämisen voi aloittaa pienillä summilla, usein kymmenistä euroista alkaen.
Kuukausisäästämisessä osuuksia ostetaan eri hetkinä eri hinnoilla, jolloin sijoitukset jakautuvat myös ajallisesti. Tämä ei poista markkinariskiä, mutta se on tapa välttää koko summan sijoittaminen yhtenä ajankohtana. Summaa voi yleensä muuttaa tai säästämisen tauottaa. Yllä oleva taulukko on havainnollistava laskuesimerkki, ei ennuste tuotosta.
Vastuullinen sijoittaminen (ESG)
Vastuullisuus on osa Nordean rahastotarjontaa, ja ESG-kriteerit (Environmental, Social, Governance) huomioivat ympäristöön, yhteiskuntaan ja hallintotapaan liittyviä tekijöitä. Käytännössä tämä voi tarkoittaa tiettyjen toimialojen poissulkemista tai vastuullisuusanalyysin sisällyttämistä sijoituspäätöksiin, kuten Tähti-rahastoissa.
On hyvä tietää, että tutkimusnäyttö vastuullisuuden vaikutuksesta tuottoon on vaihtelevaa: ESG on ennen kaikkea yksi riskienhallinnan ja arvovalintojen näkökulma, ei tae paremmasta tuotosta. Rahaston avaintietoasiakirjasta ja esimerkiksi Morningstarin luokituksista voi tarkistaa, miten vastuullisuus on käytännössä osa rahastoa.
Verotus
Suomessa sijoitusrahastojen verotus on tehty melko selkeäksi. Sijoitusrahastot ovat verovapaita yhteisöjä, joten vero maksetaan vasta, kun osuuksia myydään voitolla. Myyntivoitosta maksetaan pääomatuloveroa 30 prosenttia 30 000 euroon asti ja 34 prosenttia sen ylittävältä osalta.
Nordean rahastot ovat usein kasvuosuuksia, joissa osingot sijoitetaan automaattisesti uudelleen rahaston sisällä, jolloin vero lykkääntyy myyntihetkeen. On huomattava, ettei tavallisia rahastoja voi ostaa osakesäästötilille – se on tarkoitettu vain suorille pörssiosakkeille, joten rahastosäästäjä käyttää yleensä arvo-osuustiliä. Yksityiskohtaisemmin verotusta käsittelee rahastojen verotus -sivu.
Hyödyllisiä verotietoja: Jos kaikkien luovutustesi yhteenlaskettu myyntihinta on verovuonna enintään 1 000 euroa, luovutusvoitot ovat verovapaita. Myyntivoittoa laskettaessa voi käyttää hankintameno-olettamaa, jos se on todellista hankintahintaa edullisempi. Tappiot voi vähentää muista pääomatuloista viiden vuoden ajan.
Digitaaliset työkalut
Nordean rahastoja voi hallinnoida Nordea Mobile -sovelluksessa ja verkkopankissa: osuuksia voi merkitä ja lunastaa, seurata salkun kehitystä ja tarkastella sijoitusten kuluja. Palvelussa on myös rahastovertailu ja sijoituslaskuri, joilla voi tarkastella kuluja ja havainnollistaa säästämisen kehittymistä eri oletuksilla.
Laskureiden antamat luvut ovat aina oletuksiin perustuvia arvioita, eivät ennusteita tuotosta. Rahaston tarkat tiedot löytyvät sen avaintietoasiakirjasta (KIID), joka kannattaa lukea ennen sijoituspäätöstä.
Sijoitusprofiili ja riski
Sopiva rahasto riippuu sijoittajan tavoitteista, sijoitusajasta ja riskinsietokyvystä. Nordea tarjoaa testejä sijoitusprofiilin määrittämiseen ja tarvittaessa sijoitusneuvontaa, mutta rahastot voi valita myös itse.
Yleisenä periaatteena riski ja tuotto-odotus kulkevat käsi kädessä: korkeampaa tuottoa tavoitteleva osakepaino tuo myös suuremman arvonvaihtelun, kun taas korkopainotteinen salkku on vakaampi mutta maltillisemman tuotto-odotuksen. Mitä pidempi sijoitusaika, sitä paremmin sijoittaja voi lähtökohtaisesti kestää arvonheiluntaa. Sopiva riskitaso on kuitenkin henkilökohtainen kysymys, johon tämä sivu ei anna vastausta.
Yhteenveto
Nordean rahastovalikoima kattaa passiiviset indeksirahastot, aktiiviset osake- ja Tähti-rahastot, Enhanced-rahastot sekä korkorahastot. Valikoiman laajuus, digitaaliset työkalut ja mahdollisuus aloittaa pienillä summilla ovat sen keskeisiä piirteitä. Kulutaso vaihtelee rahastotyypeittäin, ja indeksirahastot ovat tyypillisesti edullisimpia.
Rahastosijoittaminen ei ole riskitöntä, ja arvot voivat vaihdella. Sopiva rahasto, riskitaso ja tilityyppi riippuvat aina omasta tilanteesta. Tämä sivu on neutraalia yleistietoa, ei sijoitus- tai veroneuvo eikä suositus. Ajantasaiset kulut ja ehdot kannattaa tarkistaa Nordean omilta sivuilta ja rahaston avaintietoasiakirjasta.
Vastuuvapauslauseke: Tämä artikkeli on tarkoitettu ainoastaan yleiseen tiedotukseen, eikä se ole sijoitus- tai veroneuvo eikä kehotus ostaa tai myydä mitään sijoitustuotetta. nokiaosake.com ei ole sidoksissa Nordeaan. Sijoittamiseen liittyy aina riski pääoman menettämisestä, eikä historiallinen tuotto ole tae tulevasta. Rahastojen ajantasaiset kulut, ehdot ja riskit tulee tarkistaa Nordean omilta sivuilta ja rahaston avaintietoasiakirjasta. Verotusta koskevat säännöt voivat muuttua ja riippuvat henkilökohtaisesta tilanteesta – tarkista ajantasaiset tiedot Verohallinnolta (vero.fi).
Usein kysytyt kysymykset
Millaisia rahastoja Nordealla on?
Valikoima kattaa passiiviset indeksirahastot (esim. Nordea Suomi Passiivinen, Nordea Maailma), aktiiviset osakerahastot ja vastuullisuuteen painottuvat Tähti-rahastot, passiivisen ja aktiivisen välimuotona Enhanced-rahastot sekä korkorahastot. Rahastoja on satoja eri markkinoille.
Paljonko Nordean rahastot maksavat?
Kulut vaihtelevat rahastotyypeittäin. Nordean omien indeksirahastojen juoksevat kulut ovat usein luokkaa 0,5 %, ja aktiivisilla rahastoilla tyypillisesti noin 1–1,8 %. Osassa rahastoista on määräaikaisia tarjouksia, kuten Nordea Pohjoismaat Indeksi Select 0 % 31.12.2027 asti. Tarkat kulut näkyvät avaintietoasiakirjasta.
Mitä indeksiä Nordea Maailma seuraa?
Nordea Maailma on passiivinen osakerahasto, joka seuraa MSCI World Net Total Return -indeksiä. Se sijoittaa yli tuhanteen kehittyneiden markkinoiden yhtiöön ja painottuu voimakkaasti Yhdysvaltoihin (noin kaksi kolmasosaa). Se ei sisällä nousevia markkinoita.
Miten Nordean rahastoja verotetaan?
Vero maksetaan vasta osuuksia myytäessä voitolla. Myyntivoitosta maksetaan pääomatuloveroa 30 % (34 % yli 30 000 euron osalta). Jos vuoden myynnit ovat yhteensä enintään 1 000 euroa, voitot ovat verovapaita. Tavallisia rahastoja ei voi ostaa osakesäästötilille.
Kuinka pienellä summalla voi aloittaa?
Rahastosäästämisen voi yleensä aloittaa pienillä summilla, usein kymmenistä euroista alkaen, myös automaattisella kuukausisäästösopimuksella. Tarkat minimit vaihtelevat rahastoittain.
Onko tämä sivu suositus käyttää Nordean rahastoja?
Ei. Sivu on neutraalia yleistietoa eikä sijoitus- tai veroneuvo eikä suositus. nokiaosake.com ei ole sidoksissa Nordeaan. Ajantasaiset tiedot kannattaa tarkistaa Nordean omilta sivuilta.